Что такое соотношение риска к прибыли в трейдинге?

Почему абсолютно любому новичку нужно знать, что такое risk reward да и что это означает?

• Часть 1 - Трейдинг - казино?
  
• Часть 2 - Простое объяснение понятия Р/Р
  
• Часть 3 - Как расчитать Риск Ревард - практическая часть
  

ЧАСТЬ 1
Давайте сперва определимся что это за фрукт и с чем его едят.
Если отвечать одним предложением: это система, которая позволяет зарабатывать на трейдинге с математическим ожиданием «выигрыша» в пользу трейдера.
А это что значит? И почему это так похоже на формулировки из казино?
А тут одним предложением не обойдёшься.
Это метод управления рисками, основанный на соотношении риск/прибыль, который применяют как в фондовом рынке, так и в криптотрейдинге, а математика риска к вознаграждению максимально проста и корнями всё уходит куда глубже. Если вкратце: вы должны зарабатывать как минимум в 2 раза больше, чем терять — и это на каждую позицию.
Хоть я всё больше и больше звучу как лудоман, но об этом мне есть что вам рассказать.

Трейдинг и азартные игры часто сравнивают, но главное отличие в том, что изначально все находятся в равных позициях. На старте у всех трейдеров одинаковая цена входа и одинаковые условия, а преимущество формируется только за счёт знаний и стратегии. На бирже нет встроенной "математической форы" в пользу организатора, как в казино. Если вы проиграли — это результат ваших действий, а не алгоритма, который заранее заложен против вас.
Если вы когда-нибудь задумывались, как зарабатывают брокеры, то они получают прибыль не на разнице ставок, а исключительно на комиссии.
Здесь внимательнее: абсолютно у всех азартных игр, где вы играете против казино или делаете ставки, во всех подобных ситуациях вы будете в худшей позиции чем заведение.

Никогда не замечали, почему, если исходов в событии 2, вы не ставите на коэффициент 2?
Ведь логично же: если проиграл, то проиграл 1000 рублей, а если выиграл — получил 2000. Но нет, букмекер забирает себе в среднем 130 рублей из 1000.
Даже если бросить монетку в букмекерской конторе, коэффициент будет около 1.9 на любую сторону.
Да, сейчас появятся клуб любителей 1х и скажет, мол, это та же самая комиссия. А я скажу, что аутизмнелечится бы читали дальше.
Комиссию тотализатору ты платишь, когда выводишь деньги — будь то разница в курсах, открытая комиссия, которая указывается, или ограничения по выводу.

House Edge — как казино всегда остаётся в плюсе.
У казино система чуть сложнее, но примерно такая же. У неё даже есть название — house edge. House edge — это среднее математическое преимущество заведения, введённое в оборот ещё в XIX веке. Чем ниже house edge, тем дольше игроки остаются в игре, но итог всё равно предсказуем — казино в плюсе.
Если начать с самого простого, то у казино на блэкджеке на долгой дистанции шансов больше на ~0.5-2% (в зависимости на сколько игрок пьянный осведомлённый). Утверждать, что люди умеющие считать карты спокойно нивелируют эти проценты бесполезно, так как люди умеющие запоминать комбинацию сотен карт в течении одной игры этот пост не читают прекрасно осведомлены об системе риск реворда, но аналогичная математика в трейдинге помогает оценить вероятность успеха сделки.
Дальше лучше: на американской рулетке казино выигрывает на 5.26% чаще, на покере с тремя картами 3.37%, а вот на слот машинах самый честный в мире владелец казино будет в выигрыше всего на 2%, на какой процент будет ставить себе казино, если даже по закону они обязаны возвращать всего 75% от всех игр? В онлайн рулетках всё, разумеется, в разы хуже.

ЧАСТЬ 2

Разобравшись в разнице, давайте посмотрим, как использовать риск/реворд в трейдинге на практике. В нашем случае мы можем сами регулировать процент заработка исходя из реализованных сделок, это и есть один из элементов управления рисками на фондовом рынке.
Допустим вы правы в 50% случаях и здесь риск/реворда 1к2 будет достаточно, чтобы торговать… в ноль. Поэтому это будет нашей отправной точкой, ведь глобальных исходов у нас 2: либо акция выросла, либо упала.
Допустим, вдруг ваши сделки не пошли, и вы правы всего в 1 сделке из 3 (это винрейт в 33%), тогда риск/реворд 1к3 (то есть вы рискуете 33 цента, а заработаете теоретический 1 доллар) сможет вас спасти, и вы опять останетесь вне убытка. При таком раскладе вы фактически перекрываете убытки от оставшихся 67% сделок и только оптимальный риск реворд способен вывести вас в ноль или плюс, можно ещё отметить, что подобная стратегия риск реворд подходит как для дневной торговли, так и для свинга.
В таком случае на долгой дистанции с винрейтом выше 33% вы будете зарабатывать. Скажу более того, именно наличие подобной системы отличает профессионального трейдера от лудомана.

ЧАСТЬ 3

Есть несколько способов расчёта р/р к позиции, тут можно подходить, как и от начала к концу, так и с конца к началу (может ещё и с боку вперёд и из бока взад).
Пример сделки с расчётом риск реворда на графике:
Допустим мы видим подобную формацию ровно под 180$ и хотим взять здесь в лонг. Ещё одним допущением станет то, что у нас получилось в пункте 1) купить акций ровно по 179$.
Здесь и начинается игра «поставь стоп» и именно здесь нам и нужно правило Risk/Reward.
Точек для стопа у нас 2, вариант 1 – рискованный, вариант 2 – более безопасный.



Вариант 1:
Давайте рассмотрим трейд с «рискованным» стопом по 178$, с учётом входа по 179$. В таком случае стоп у нас будет 1 поинт (1$). Рискованный стоп требует высокой дисциплины — малейший импульс против вас и сделка закрывается. У начинающих трейдеров есть соблазн "отодвинуть" стоп, надеясь пересидеть просадку — и это убивает весь смысл риск/реворда. Стоп $178 → риск 1 поинт.

• Тейк $182 → прибыль 3 поинта.
• Готовы потерять $100 → берём 100 акций.
• Удачная сделка: +$300, неудачная: –$100.

Вариант 2 — безопасный стоп:
А если вдруг вы думаете, что ставить стоп по 178$ слишком рискованно и здесь нужно оттягивать его до 177$, то мы увеличиваем наш тейк в поинтах.

• Стоп $177 → риск 2 поинта (значит берём 50 акций, с общим риском в 100$).
• Для 1:3 нужен тейк на $185 (6 поинтов).
• Удачная сделка: +$300, неудачная: –$100.

А что, если мы решим сыграть и в осторожность, и в жадность одновременно? То можно провернуть следующее:

1. Берём по 179$ - 50 акций, со стопом 2 поинта (получается рискуем 100$)
   
2. Ждём, когда акция пробивает в ту сторону, которую хотим
   
3. Добираем по 181$ ещё 50 акций (следовательно, наша средняя на 100 акций становится ровно 180$)
   
4. Двигаем стоп на 179$ (получается тот-же поинт, как и в первом примере)
   
5. Выходим уже не по 182$, а по 183$.
   

В итоге получили туже сделку 1к3, с не большой разницей в тейке (всего в 1 поинт, а не 3)


Разумеется, всё не так просто, как я описал, ведь можно добраться после пробития и если у нас стоп был 178$ - тогда сделка получится ещё выгоднее. Но здесь уже идёт игра в процентную вероятность, мол какова возможность, что акция способна «сквизануть» 178$, а потом вернуться? Конечно, такой сценарий более реальный, чем если акция сквизанула бы 177$ и потом пошла в лонг.

Важно! Соотношение 1к3 это не предел, разумеется, можно совершать сделки и 1к10, но это уже особенности разных торговых стратегий. Что есть факт: минимальный риск/реворд не должен быть ниже 1к2, а лучше всего – 1к3.

В общем я не собирался учить вас как торговать, а только обяьснить, почему без системы риск реворда у вас не получится зарабатывать в «долгую». Трейдинг без риск/реворда — это как игра в морской бой без координат: можно случайно попасть, но на дистанции вы всегда будете проигрывать.
Без неё вы будете каждый раз крутить барабан и ждать, когда 3 семёрки выпадут в ряд.