NeoButane

Libor-EFFR

This is the 3-month Libor minus effective federal funds rate . Traders watch certain spreads for a wider spread to indicate a bad economy.

This is a conceptual indicator that tries to make sense of how important a FRA-OIS spread can be, in this case the Libor-EFFR. It may be completely wrong in calculation and understanding :)

https://en.wikipedia.org/wiki/Libor
https://www.investopedia.com/articles/ac...

Libor was derived from the TED Spread less 3-month treasury bills due to Quandl missing updated Libor data.
https://fred.stlouisfed.org/series/TEDRA...
https://fred.stlouisfed.org/series/USD3M...

For the OIS , EFFR is used because it has long historical data and is one of (maybe) the rates used for spread. SOFR was not available at the time but it appears that is what is more common nowadays.


A possible derivative of this indicator would be taking Libor and putting it against something else.

My published indicators: https://www.tradingview.com/u/NeoButane/#published-scripts

Sorry if I haven't replied to your message yet, I'm a bit backlogged :)
Skrip sumber terbuka

Dalam semangat TradingView yang sebenar, penulis skrip ini telah menerbitkannya dengan menggunakan sumber terbuka supaya pedagang-pedagang dapat memahami dan mengesahkannya. Sorakan kepada penulis! Anda dapat menggunakannya secara percuma tetapi penggunaan semula kod ini dalam penerbitan adalah dikawalselia oleh Peraturan Dalaman. Anda boleh menyukainya untuk menggunakannya pada carta.

Penafian

Maklumat dan penerbitan adalah tidak dimaksudkan untuk menjadi, dan tidak membentuk, nasihat untuk kewangan, pelaburan, perdagangan dan jenis-jenis lain atau cadangan yang dibekalkan atau disahkan oleh TradingView. Baca dengan lebih lanjut di Terma Penggunaan.

Ingin menggunakan skrip ini pada carta?